Um dos pontos cruciais do processo é a definição do acionista de referência privado, que ficará com 15% do capital da Sabesp. Essa escolha está programada para acontecer no dia 16 de julho. A expectativa é de que duas empresas do setor de saneamento, Aegea e Equatorial, disputem essa posição. Além delas, o empresário Nelson Tanure também está na corrida, buscando parcerias para viabilizar sua oferta a tempo.
O valor estimado para a privatização da Sabesp é de R$ 15 bilhões, segundo o prospecto divulgado. As ações da companhia tiveram valorizações tanto na B3 quanto na Bolsa de Nova York após o anúncio do cronograma da privatização.
O processo de seleção do acionista de referência seguirá uma agenda detalhada: entre os dias 24 e 28 de junho, os interessados apresentarão suas propostas e, no dia 28, serão revelados os dois finalistas. Já de 1º a 15 de julho, investidores poderão fazer ofertas pelas ações da Sabesp, escolhendo um dos candidatos à posição de acionista de referência.
O governo paulista, que atualmente detém 50,3% das ações da Sabesp, terá 18,3% ao final do processo. A secretária de Meio Ambiente, Infraestrutura e Logística, Natalia Resende, informou que a precificação da oferta está marcada para 18 de julho, com a liquidação programada para o dia 22.
O processo de privatização da Sabesp conta com a consultoria de instituições financeiras renomadas como BTG Pactual, Bank of America, Citi, UBS e Itaú BBA. A iniciativa visa atrair investidores nacionais e estrangeiros, com roadshows marcados para os Estados Unidos, Europa e Brasil.
Para garantir a transparência e a segurança da operação, os valores finais serão divulgados apenas após a liquidação da oferta, em uma abordagem inédita dividida em duas fases. A inclusão da cláusula de direito de equiparação tem como objetivo assegurar que a oferta vencedora seja a mais vantajosa para os cofres públicos e atrativa para o mercado.
A divulgação do cronograma objetivo foi elogiada por especialistas do setor, que acreditam que a transparência reduzirá especulações e atrairá investidores reais interessados na privatização da Sabesp. O processo, sem dúvidas, será acompanhado de perto pela comunidade financeira e pelos setores ligados ao saneamento e infraestrutura em todo o país.
